Covid-19 : Cash is (still) king

Face à l’épidémie, devenue pandémie, du Covid-19 les perspectives de croissance économique semblent de plus en plus incertaines.

Le 8 avril 2020, la Banque de France indique que le PIB a chuté de 6% au premier trimestre, alors que le confinement général a été mis en place le 17 mars.

Dans ce contexte, les pouvoirs publics ont mis en œuvre un plan de soutien et de nombreuses mesures de sauvegarde (voir les actualités de notre blog dédié).

Cash is king, la crise le rappelle à de nombreux secteurs d’activité, habitués à des taux d’intérêt historiquement bas.

Pour protéger leur trésorerie et leurs liquidités, les entreprises devraient procéder à 1) un état des lieux et des risques qui permettra de construire 2) des prévisions de trésorerie et 3) d’activer les bons leviers en termes d’encaissements et de règlements.

Voici quelques questions pour initier votre réflexion, n’hésitez pas à nous contacter pour discuter de vos enjeux spécifiques.

• Quel est l’état des lieux aujourd’hui ?
  • Quels sont vos risques ?
    • Quel est votre niveau d’exposition ? Comment réagissent les autres acteurs de votre secteur ou filière ?
    • Quelles sont vos contraintes propres ?

 

• Où en serai-je demain ?
  • Avez-vous une prévision de Trésorerie ? Si ce n’est pas le cas, il y a urgence à en établir !
    • Les prévisions de trésorerie permettent de mieux suivre et piloter le cash dans le temps : c’est une aide essentielle à la prise de décision.
    • En établissant les prévisions, il sera possible de réaliser différents scénarios pour mieux visualiser l’impact réel de la crise sanitaire sur l’activité ainsi que la génération du cash.

 

• Ai-je une maîtrise de mes charges ?
  • Avez-vous bien décalé tout ce qui devait (pouvait) l’être en termes de charges en prenant en compte les nouvelles dispositions ?
  • Etes-vous certain que les échéances d’emprunt ont bien été décalées et qu’aucun prélèvement n’a été fait en banque ?  Même si c’est le cas, il est possible de demander des remboursements.
  • Suivez-vous les encaissements au quotidien ?
    • Avez-vous un processus automatisé ou semi-automatisé pour disposer l’information sur vos encaissements tous les jours ?
    • Quelle est la tendance et l’impact de la crise chez vos créanciers ? Comment poursuivre le recouvrement des créances échues ?
  • Comment procéder aux règlements des fournisseurs ?
    • Définir une enveloppe et par nature budgétaire suivant l’activité : frais généraux / marchandises / à payer
    • Négocier avec vos propriétaires le cas échéant
    • Revoir les échéances de paiement en fonction des différents budgets de trésorerie : paiements hebdomadaires / bimensuels…
    • Définir une liste de fournisseurs dits « stratégiques »

N'hésitez pas à nous contacter pour évoquer toutes vos problématiques liées à la trésorerie.